معنى المستثمر الملاك
المستثمر الملاك (يُعرف أيضًا باسم ملاك الأعمال، أو المستثمر غير الرسمي، أو المستثمر الخاص)، وهو شخص ثري يقوم بتوفير رأس المال للبدء في الأعمال التجارية ويكون في المقابل له جزء من الأرباح أو كدين على الطرف الآخر أو في مقابل تحويل حقوق الملكية والفكرية للمستثمر الملاك.
ومن المعترف به على نطاق واسع أن نظام الاستثمار الملائكي له العديد من الفوائد الاقتصادية الهائلة، والتي يمكن الاستفادة منها.
وتتفق الحكومات في جميع أنحاء العالم على أن الاستثمار الملائكي هو من أهم العوامل التي تعزز الاقتصادات، وقد قامت العديد من الحكومات بتحفيز الكثيرين على الدخول في هذا النوع من الاستثمار.
في عام 2017، أعلن قادة مجموعة العشرين تركيزهم على الاستثمار الملائكي كإجراء ضروري لتحقيق استقرار الاقتصادات، مشيرين إلى أنه لا يزال هناك نقص في المستثمرين.
وقد تحدث (بايبارز ألتونتس)، وهو مستثمر ذو خبرة ورئيس مجلس إدارة منتدى الملاك العالمي للاستثمار، إلى مؤسسة التمويل العالمية عن مبادئه الست الرئيسية للاستثمار الملاك.
وهذه هي تلك المبادئ التي تساعدك في اختيار الاستثمار الصحيح إذا أردت أن تكون أحد المستثمريين الملاك
-
معرفة وفهم ما هو الاستثمار ومع من ستقوم بهذا الاستثمار
من الشائع للمستثمرين الملاك أن “يختاروا الفارس، وليس الحصان” عندما يقررون من وماذا سوف يستثمرون. والأمر في الحقيقة أكبر بكثير من عملية اختيار بين شيئين، ولهذا ينصح ألتونتس المستثمريين النظر جيدًا في جميع جوانب الاستثمار الجديد ومعرفة جميع الفوائد والسلبيات والإيجابيات قبل الدخول في الاستثمار. وهناك بعض الأسئلة التي يجب أن يسئلها المستثمر قبل الخوض في هذا الاستثمار مثل:
ما مدى الأهمية التي يضعها مدير المشروع الاستثماري لممول الاستثمار (المستثمر الملاك)؟
من فريق العمل القائم على المشروع الاستثمارى؟ وهل هم أشخاص موثوق بهم؟
هل هناك أية أطراف خارجية ستستاعد في المشروع؟ ومن هم؟
ما الوقت المحدد للبدء في المشروع؟ والخطة الموضوعة لنجاحه؟
-
فهم الفرق بين الشركات الناشئة والشركات التي تقوم بتوسيع النشاط
تكشف الإحصائيات الصادرة عن منظمة التعاون والتنمية الاقتصادية أن 1.2 في المائة فقط من الشركات المبتدئة تمكنت من تحقيق أرباحًا من الاستثمارات الملائكية، وأن مشروعاً واحداً فقط من بين كل عشرة مشاريع يكون مشروعًا ناجحًا. ولهذا يجب على كل مستثمر يفكر خوض تجربة الاستثمار الملائكي أن يسأل نفسه هذا السؤال، هل من الحكمة الدخول في مشروع استثماري مع شركة ناشئة وهي تحمل معدلات نجاح قليلة للغاية؟ فهناك موازنة يجب التفكير فيها، وهي هل من الأفضل الاستثمار في شركة ناشئة بمبلغ صغير ومع نسبة مخاطرة قليلة؟ أم من الأفضل الاستثمار في شركة مشروع مضمون أكثر ولكن بمبالغ أكبر ومخاطر أقل؟
-
ماذا ستقدم؟
غالباً ما يعتبر المستثمر الملائكي نفسه من “مستثمري القيمة المضافة”، مما يعني أنهم يجدون طرق لمساعدة الآخرين في الحصول على عمل جديد، وهذا العمل غالبًا ما يكون بعيدًا عن مجال عملهم تمامًا.
ولكن غالبية المستثمرين الملائكيين كانوا في السابق من أصحاب الأعمال، ولديهم فهم جيد لما يدخل في أعمال الشركات وإدارتها. ولهذا يجب على المستثمر الملائكي أن يساهم بها، وأكثر من الأموال، فهو لديه مزايا ذات قيمة مضافة مثل خبرة الصناعة والمعرفة والتفكير الإبداعي والتوجيه والاتصالات الصناعية.
-
لا تقلل من أهمية قيمة التوجيه
في حين أن جزءًا كبيرًا من العمل الذي يقوم به المستثمر لرواد الأعمال هو التوجيه، فمن الشائع أن يتجاهل المستثمرون العثور على مرشدهم الخاص. إن وجود فهم شامل لمبادئ الاستثمار، ومدى ملاءمتها للأعمال التجارية من مختلف الأنواع والأعمار، أمر بالغ الأهمية لشراكة استثمارية قوية.
و إن التعرف على تجارب المستثمرين غير الجدد في اللعبة هو طريقة رائعة للتعبير عن هذا الفهم. وضع مستثمر متمرس في قمة سلسلة الإرشاد التي ينطوي عليها حتمًا الاستثمار الملائكي هو خطوة حكيمة لاستثمار الوافدين الجدد.
-
انظر الصورة الأكبر
وقد أوضح أحد الرؤساء التنفيذيين السابقين الذي كان يعمل كمستثمر متمرّس من ذوي الخبرة: “لقد أصبح الأمر أسهل بكثير مما كنت أتوقع، وأكثر إثارة للاهتمام أيضًا. الجزء الذي اعتقدت أنه كان صعبًا، فإن آليات الاستثمار في الحقيقة ليست كذلك. أنت تعطي المال البدء وتمنحك الأسهم. ولكن الأمر لا يهم حقاً: لا تقضي الكثير من الوقت في القلق بشأن تفاصيل شروط الصفقة، خاصةً عندما تبدأ باستثمار الملاك لأول مرة. هذا ليس كيف تربح في هذه اللعبة. عندما تسمع أشخاصًا يتحدثون عن مستثمر ملاك ناجح، فهم لا يقولون “حصل على تفضيل تصفية 4 أضعاف”، فهم يقولون “لقد استثمر في Google”. هذه هي الطريقة التي تفوز بها: من خلال الاستثمار في الشركات الناشئة المناسبة. هذا أهم بكثير من أي شيء آخر.